11146

11146

كاربرد تئوري بازي ها در مسئله انتخاب سبد سهام ارائه يك مدل دو سطحي به منظور انتخاب سبد سهام

كارشناسي ارشد

مهندسي صنايع - صنايع

شهريور ماه 1391

شهريور ماه 1391

دكتر كامران شهانقي

دكتر سيامك نوري

چكيده يكي از مهمترين مفاهيمي كه در مباحث مربوط به سرمايه¬گذاري مطرح است، بازار سهام و انتخاب سبد سهام مي¬باشد. چگونگي گزينش سهامي كه بتواند در نهايت باعث مطلوبيت فرد گردد، دغدغه¬اي است كه همواره همراه سرمايه¬گذاران بوده است. از طرفي با توجه به شرايط كنوني بازار بورس در كشورمان، علاقمندان تنها به واسطه شركت¬هاي كارگزاري مي¬توانند اقدام به خريد و فروش سهام مورد نظر خود نمايند. از طرف ديگر، با توجه به اينكه سود اين كارگزاران و سود سرمايه¬گذاران هميشه در يك جهت نيست و در نظر داشتن اين نكته كه افراد سرمايه¬گذار در بورس همگي حرفه¬اي نبوده و افراد نيمه¬حرفه¬اي و غيرحرفه اي نيز در ميان آن¬ها وجود دارد، رابطه ميان كارگزار و سرمايه¬گذار و چگونگي تعامل بين آن¬ها، از اهميت ويژه¬اي برخوردار است. از اين رو در اين رساله، سعي بر آن است تا با ارائه يك مدل دو سطحي سرمايه¬گذار-كارگزار، اين روابط متقابل شرح داده شده و چگونگي رسيدن به توافق و حداكثر مطلوبيت سيستم، شرح داده شود. لازم به ذكر است به منظور حل مدل مذكور، يك الگوريتم فراابتكاري مبتني بر الگوريتم بازپخت شبيه سازي شده، توسعه داده شده است. در ادامه نيز به منظور بررسي كارايي الگوريتم مورد نظر، جواب¬هاي خروجي اين الگوريتم با خروجي دو الگوريتم فراابتكاري الكترومغناطيس و بازپخت شبيه¬سازي¬ شده استاندارد و يك الگوريتم حل دقيق، مقايسه شده است. نتايج محاسباتي حاكي از كارايي الگوريتم پيشنهادي از نظر كيفيت جواب¬ها و همچنين زمان حل، در مسائل با سايز بزرگ، است. در پايان نيز با توجه به تحليل شكاف صورت گرفته، زمينه¬هايي كه قابليت بررسي در تحقيقات آتي را دارند، بيان شده¬اند