9553

توسعه و طراحي استراتژي هاي سودساز در بازار اختيار معامله

كارشناسي

مهندسي كامپيوتر

1403

دكتر عين الله خنجري

1403/11/17

مهندسي كامپيوتر

Development and Design of Profitable Strategies in the Options Market

در اين پژوهش، به بررسي و بهينه‌سازي دو استراتژي اختيار معامله، يعني كانورژن(Conversion) و كاورد كال(Covered Call)، پرداخته شده است. داده‌هاي تاريخي مربوط به قراردادهاي اختيار معامله براي دو نماد پرتراكنش ايران‌خودرو و صندوق سهامي اهرم از سايت سازمان بورس تهران جمع‌آوري شد. در استراتژي كانورژن، تنها موقعيت‌هايي با سود سالانه بالاتر از مقدار مشخصي كه از طريق داده‌هاي تاريخي بهينه شده بود، مورد بررسي قرار گرفتند. در استراتژي كاورد كال نيز پارامترهاي كليدي از جمله ميزان ريزش بهينه‌سازي شد و نتايج نشان داد كه اين استراتژي بازدهي مطلوب‌تري نسبت به كانورژن دارد. يافته‌هاي پژوهش حاكي از آن است كه كاورد كال، به دليل انعطاف‌پذيري و امكان سودآوري بيشتر، عملكرد بهتري در بازار اختيار معامله بورس تهران ارائه مي‌دهد. همچنين، تحليل كارمزدها و تأثير آن‌ها بر عملكرد نهايي هر دو استراتژي انجام شده است. شكل هاي ارائه‌شده روند رشد سرمايه، مقادير بهينه‌شده پارامترها و افت سرمايه در دوره بكتست را نمايش مي‌دهند. اين نتايج نشان مي‌دهد كه كاورد كال مي‌تواند به‌عنوان ابزاري مؤثر براي مديريت ريسك و كسب سود در بازارهاي مالي مورد استفاده قرار گيرد.

بكتست , كانورژن , كاوردكال